可变身故福利_Variable Death Benefit

什么是可变身故福利？

可变身故福利指的是在可变万能寿险政策中，根据投资账户的表现支付给受益人的金额。这是一种既具保险属性又具投资特性的金融产品。可变身故福利是在固定的保证身故福利之外的可变金额。

可变万能寿险的投保人可以在保险公司提供的多种投资选项中进行选择，这些选项包括股票和固定收益共同基金的投资。可变金额或保单的现金价值与保证身故福利（称为保单面值）共同构成了总身故福利。

理解可变身故福利

可变身故福利是可变万能寿险政策提供的三种主要选择之一，另外两种为定额身故福利和保费返还福利。这三种福利类型对受益人均不征税，如果投保人对保单进行借贷，身故福利也会随之减少。

可变身故福利有时也被称为递增福利，这一称谓在某种程度上是误导性的，因为现金价值可能因投资表现而增加或减少。

关键要点

• 可变身故福利是来自可变寿险保单中投资账户支付给受益人的金额。
• 可变寿险保单内的投资账户或现金价值账户用于投资股票或股权共同基金以获取收益。
• 尽管投资账户承诺高于平均水平的回报，但其回报并不总是正向，依赖于股市的表现。
• 可变寿险保单通常会收取管理费用，这可能会侵蚀可变身故福利的整体金额。

可变身故福利的优缺点

通常，投资者会获得与寿险公司相关的一系列证券和基金选项。这些选项可能包括股票、债券和货币市场基金，每个选项都涉及相关的管理和行政费用。可变寿险政策将部分缴纳的保费转移至现金价值账户，用于投资这些股权工具。

在可变万能寿险中，主要投资于股票或股权共同基金的可变身故福利可能会吸引年轻投资者，他们希望将保险作为长期投资工具。对年长投资者而言，债券可能更为合适。

值得注意的是，大多数可变身故福利允许随着时间的推移更改基础投资。回报没有上限，因此投保人可以获得基础投资的全部回报，扣除相关费用。

可变身故福利的长期成本通常低于保费返还福利。它们还提供税收优惠，因为投资所产生的增值在获得身故福利之前是免税的。

然而，可变身故福利的费用通常高于定额身故福利，并且总体上可能包含更多隐性成本。一般而言，身故福利越高，保费也越高。如果账户中没有足够的资金来覆盖此类保单的管理成本，保单可能会失效。

这些费用差异可能是重要的考量因素，因为与三种主要可变万能寿险福利相关的总保费在保单期内可能会相差数千美元。

消费者在选择之前也应仔细评估可变万能寿险的优缺点。这种类型的保险对某些投资者具有吸引力，因为只要投保人继续支付保费，保障即不会到期。此外，顾名思义，可变万能寿险提供灵活的保费。然而，可变万能寿险的总成本通常明显高于不含投资成分的定期寿险，后者仅覆盖特定的时间段。虽然看似是缺点，但也可以选择以更低的价格购买定期寿险，并投资其余资金。

可变福利示例

晋三投资了一份年保费为50,000美元的可变寿险保单。他指定希望将其中30,000美元投资于股票共同基金，其余部分投资于债券基金。在接下来的一年里，股票共同基金和债券基金分别提供了5%的回报，使他的账户总值达到32,500美元。账户的年管理费用为2,000美元。这意味着在那一年结束时，他的受益人有资格获得30,500美元的总身故福利。